이지스자산운용, 1억 달러 해외 세컨더리 블라인드펀드 조성 "대체투자 외연 확대"

[한국금융신문 정선은 기자] 이지스자산운용이 해외 기업 세컨더리(Secondary) 투자에 나선다.

해외 사모대출(Private debt)과 비상장주식(Private equity)으로 대체투자 외연을 확장하고 있다.

이지스자산운용(대표 이규성, 강영구, 신동훈)은 최근 해외 기업 세컨더리 블라인드펀드를 1억 달러 규모로 조성했다고 11일 밝혔다. 이지스자산운용이 직접 운용하는 첫 세컨더리 블라인드펀드다.

세컨더리 투자는 이미 조성된 펀드의 투자금을 중도 회수하는 목적에서 비상장주식, 사모대출 등이 할인 매물로 나왔을 때 이를 사들여 수익을 남기는 방식이다. 새로 조성되는 펀드에 참여하는 프라이머리(Primary) 투자보다 회수 기간이 짧고, 가격 협상력을 가질 수 있는 게 특징이다.

이지스자산운용의 첫 세컨더리 블라인드펀드는 글로벌 사모펀드 운용사의 세컨더리 블라인드펀드에 출자하고, 해당 펀드가 투자하는 대상 중에서 선별해 공동 투자하는 전략을 구사한다.

특히 미국 뉴욕에서 발굴한 세컨더리 투자 기회를 해외 현지 투자자보다 늦지 않게 공동 투자할 수 있는 이점이 있다.

첫 투자 대상은 글로벌 은행이 보유한 기업 지분 포트폴리오를 매입한 거래로, 할인율이 2022년 말 기준 순자산가치(NAV) 대비 33%에 달했다. 국내 증권사의 총액인수 과정 없이 현지 투자자와 동일한으로 일정에 따라 거래를 마쳤다.

아울러 이지스자산운용은 글로벌 사모펀드 운용사와 공동 투자를 위한 프로젝트펀드와 블라인드펀드 출자를 위한 재간접 펀드까지 별도로 총 1억 달러 규모 펀드들을 동시에 조성했다.

이지스자산운용은 총 2억 달러 규모의 해외 기업 세컨더리 펀드 조성을 시작으로 세컨더리 시장 진출을 본격화할 계획을 세웠다.

부동산, 인프라 중심으로 성장한 대체투자 포트폴리오에서 기업금융을 확대해 운용 경쟁력을 높이기로 했다.

이지스자산운용 관계자는 “기업금융 기준으로 세컨더리 시장은 2010년 약 220억 달러 규모에서 2023년 현재 1200억 달러 규모로 급성장 중으로, 이지스자산운용은 이번 블라인드펀드 조성을 통해 초석을 세웠다”며 “글로벌 사모펀드 운용사와의 긴밀한 협력을 통해 우량 자산을 선별하고 신속히 확보해 수익률과 안정성 제고에 나서겠다”고 말했다.

정선은 기자 bravebambi@fntimes.com